Decentralizované burzy uľahčujú obchodovanie s kryptomenami na distribuovanej účtovnej knihe a neuchovávajú osobné údaje svojich zákazníkov, zostatky na účtoch, alokácie portfólia ani pozície fondov.
Hoci DEX nie sú spoľahlivým spôsobom, ako urobiť investorov imúnnymi voči kriminálnemu správaniu, poskytujú oveľa väčšiu kontrolu nad našimi mincami ako ich centralizovanejšie náprotivky. S ohľadom na to sa pozrime hlbšie na to, čo definuje decentralizovanú burzu a na kľúčové úvahy, ktoré by investori mali vziať pri výbere svojho obľúbeného DEX.
Ako fungujú DEXy?
Decentralizované burzy využívajú inteligentné zmluvy, ktoré umožňujú obchodníkom vymieňať si aktíva bez toho, aby potrebovali sprostredkovateľa. Medzitým možno služby, ktoré ponúkajú centralizované burzy, porovnať so službami dostupnými prostredníctvom bánk. Tieto centralizované burzy ukladajú naše kryptomeny na centrálnych miestach a poskytujú vlastnú úroveň bezpečnosti a sledovanie, čo môže pomôcť zjednodušiť pohyb mincí a ich výmenu v rámci online plošina.
Vďaka svojej decentralizovanej povahe umožňujú DEX používateľom obchodovať priamo zo svojich peňaženiek implementáciou inteligentných zmlúv za obchodnú platformu. To dáva obchodníkom plnú zodpovednosť za ich krypto a len oni budú vinní, ak peniaze skončia v nesprávnej peňaženke alebo stratia svoje súkromné kľúče.
Popredné decentralizované burzy boli postavené priamo na blockchainoch, ktoré podporujú smart kontrakty. Typicky využívajúc rozľahlý decentralizovaný finančný ekosystém Ethereum, v súčasnosti existuje široká škála burzy, ktoré používateľom umožňujú prístup k nespočetnému množstvu krypto aktív, ku ktorým ich centralizované náprotivky nemajú prístup do.
Ktorý DEX je však najlepšie vybavený, aby vyhovoval vašim potrebám? Pozrime sa hlbšie na päť úvah, ktoré by mali investori zvážiť pred výberom decentralizovanej burzy.
1. Vyhodnoťte svoje ciele v oblasti kryptomeny
Hoci decentralizované burzy sú skvelé na poskytovanie vyššej úrovne kontroly nad vašimi kryptomenami a môžu poskytnúť prístup k oveľa väčšie objemy aktív v porovnaní s centralizovanými burzami, je dôležité poznamenať, že pre neskúsených môžu byť ťažké obchodníkov.
Ak chcete začať obchodovať pomocou DEX, budete musieť držať externá kryptomenová peňaženka ako MetaMask a prepojte ho s DApp. Hoci tento proces môže byť automatizovaný, môže sa stať únavným aj pre používateľov, ktorí sú zvyknutí mať svoje peňaženky vložené do centralizovaných búrz.
S ohľadom na to, ak ste investor, ktorý jednoducho chce kúpiť a držať bitcoiny, môže byť užitočné prijať centralizované výmeny a buď držať svoje mince v ich vložených peňaženkách, alebo ich preniesť do externej peňaženky, aby ste si ich uchovali dlhodobo.
2. Zvážte kryptomeny, ktoré chcete vymeniť
Hoci DEX môže obchodníkom umožniť objaviť obrovské objemy kryptomien s malou kapitalizáciou na výmenu, možnosti sú obmedzené na ich príslušné fondy likvidity. To znamená, že niektoré burzy budú mať viac možností ako iné.
Napríklad Uniswap drží okolo 5 500 tokenov na výmenu, SushiSwap má viac ako 1 400 a Pancake Swap len 290 tokenov.
Inde podporuje 1Inch tisíce tokenov, pretože DEX ponúka viac ako 50 zdrojov likvidity Ethereum konkurenčné obchodné sadzby, čo môže byť veľkým prínosom pre obchodníkov, ktorí chcú získať čo najväčší možný fond kryptomeny.
Predtým, ako sa rozhodnete pre DEX, nezabudnite, ktoré mince budete s najväčšou pravdepodobnosťou vymieňať, a skontrolujte, na ktorých burzách sú hostiteľmi.
3. Pochopte svoju toleranciu rizika
Centralizované burzy vo všeobecnosti prechádzajú procesom preverovania pred uvedením nových tokenov, ktoré môžu používatelia kúpiť a obchodovať. Avšak kvôli decentralizovanej povahe DEXov je možné, že takmer ktokoľvek vytvorí mincu a zalistuje ju pre jednotlivcov, aby si ju mohli kúpiť prostredníctvom decentralizovanej burzy.
Vďaka tomu sú používatelia DEX náchylnejší na ťahanie kobercov, kde vlastník mincí otvorí svoju kryptomenu na nákup predtým, ako stiahne svoj značný podiel v aktíve, čím sa jeho hodnota zrúti.
Aj keď ste spokojní s mincou, ktorú ste preskúmali a chcete si ju kúpiť, stojí za to si uvedomiť, že mince s malou kapitalizáciou, ako napr. tie, ktoré sú kótované výlučne na DEX, sú náchylnejšie na oveľa vyššiu úroveň volatility ako ich väčšie kapitalizácie náprotivky. To môže spôsobiť, že držanie mincí bude riskantnejšie.
4. Zvážte používateľskú prívetivosť
Rôzne burzy majú rôzne rozhrania a rôzne úrovne zložitosti. Je dôležité poznať rozdiely medzi typmi Pancake Swap, 1Inch, SushiSwap a Uniswap, pokiaľ ide o použiteľnosť.
Pre novších používateľov môže byť jednoduchosť SushiSwap príťažlivejšia Uniswap sa etabloval ako líder na trhu v oblasti DEX a jeho jednoduché rozloženie spolu s rôznymi extra funkciami ukazuje, prečo je uprednostňovaný toľkými obchodníkmi.
5. Zváženie nebezpečenstiev nepreverených žetónov
Nakoniec je dôležité pokryť nebezpečenstvo neoverených tokenov uvedených na DEX. Pretože sú to decentralizované platformy, vy ste viac je pravdepodobné, že sa stretnete s podvodom pri používaní DEX z dôvodu veľkého množstva dostupných kryptomien dostupných na nákup ekosystému.
Či už ide o napodobeninu mince určenú na oklamanie investorov, aby si kúpili koberec, alebo o Ponziho schému, ktorá vlastník zaplatil množstvu ovplyvňovateľov, aby ich propagovali pred tým, ako vytiahne svoj kapitál, pri používaní musíte zostať ostražití akýkoľvek DEX.
Pre mnohých z nás, ktorí majú obavy z podvodu o naše peniaze, by sa mohlo oplatí vybrať si DEX, ktorý aktívne propaguje krypto a blockchain gramotnosť svojich používateľov.
Hoci mnoho DEX sa snažilo zaviesť hodnotenie rizika pred založením obchodu, ako je napríklad Pancake Vďaka systému hodnotenia rizika semaforov spoločnosti Swap musia používatelia predtým venovať viac času skúmaniu aktív ich kupovať.
Okrem užitočného systému varovania pred rizikami Pancake Swap majú všetky DEX ako SushiSwap, 1Inch a Uniswap užitočné blogy a príručky uvedené na ich príslušných webových stránkach, ktoré používateľom pomôžu udržať si prehľad o nich vyhrážky.
Interoperabilita sa oplatí
Mnoho investorov jednoducho nehľadá jeden obľúbený DEX a namiesto toho sa rozhodne prepojiť svoje peňaženky s najužitočnejšou burzou v čase, ktorý najlepšie vyhovuje ich potrebám. To umožňuje používateľom posúdiť riziká prostredníctvom Pancake Swap a zároveň pokračovať vo výmene svojich kryptomien pomocou Etherea na alternatívnych burzách podľa potreby.
Či už robíte svoje prvé kroky v kryptomenách, alebo ste skúsený obchodník, ktorý čaká na svoj tretí býk, pomocou DEX môže byť skvelým spôsobom, ako udržať svoje aktíva pod kontrolou a vyhnúť sa zraniteľnostiam centralizovaného zabezpečenia výmeny. Okrem toho, so správnym množstvom výskumu a používaním externej peňaženky môže byť používanie DEX na uskutočňovanie výmen úplne bezproblémové.
